Calculateur d'annuités

Le calculateur d'annuités est un outil universel très complet qui permet de calculer facilement n'importe quel élément dans la constitution d'une annuité, à savoir :

• le dépôt initial ou la valeur actuelle (VA) de l'annuité ;
• le solde final ou la valeur future (VF) ;
• le montant de l'annuité qui est le dépôt ou le retrait périodique (ou la série de paiements effectués à intervalles égaux) ;
• la durée ou le terme de l'annuité ; et
• le taux de rendement ou le taux d'intérêt.

De plus, vous pouvez analyser le résultat en suivant la progression des soldes dans le graphique dynamique ou le tableau des annuités. Vous pouvez utiliser le calculateur d'annuités pour un large éventail d'annuités. Par exemple, vous pouvez l'utiliser pour des dépôts ou des retraits réguliers, pour des fréquences multiples, ou vous pouvez comparer l'annuité différée à l'annuité non différée.

Dans ce qui suit, nous expliquons la définition des annuités et nous vous montrons quelques exemples d'annuités pour mieux comprendre comment fonctionnent les annuités. Vous pouvez également vous renseigner sur les types d'annuités et apprendre la formule d'une annuité croissante.

Si vous souhaitez en savoir plus sur les annuités, consultez notre calculateur de valeur temps de l’argent 🇺🇸 ou le calculateur de versements des annuités 🇺🇸.

Les annuités sont l'une des structures financières les plus fondamentales. Pour faire simple, tout produit financier qui implique une série de paiements effectués à intervalles égaux est une annuité. Mais jetons un coup d'œil plus attentif à la définition des annuités. La série de paiements peut être soit un dépôt (avec des signes positifs) soit un retrait (avec des signes négatifs). Par conséquent, si vous faites des dépôts réguliers sur un compte d'épargne, une hypothèque immobilière mensuelle, un compte d'assurance mensuel ou un plan d'épargne retraite (PER), vous vous trouvez face à une annuité.

Toutefois, dans la pratique et dans la vie quotidienne, la signification de l'annuité prend une forme plus explicite. Alors, que signifie annuité ? L'achat d'une annuité fait généralement référence à des plans d'investissement, par exemple des produits d'assurance, qui fournissent un flux régulier de revenus à la retraite. Par exemple, vous pouvez acheter une annuité qui nécessite un versement initial unique ou une série de versements à la compagnie d'assurance. Ensuite, la compagnie d'assurance vous verse une somme forfaitaire ou plusieurs paiements si l'assurance est payante.

Comme vous le savez probablement déjà, les annuités ont de nombreux visages. En général, les types d'annuités sont classés en fonction des caractéristiques suivantes.

1. Calendrier des paiements : annuité de fin de période vs. annuité de début de période

• Annuité de fin de période ou annuité à terme échu. Les paiements sont effectués à la fin des périodes. Par exemple, les crédits hypothécaires, les prêts automobiles et les prêts étudiants sont conventionnellement des annuités de fin de période.

• Annuité de début de période ou annuité à terme à échoir. Les paiements sont effectués au début de chaque période. Par exemple, les paiements de bail, les primes d'assurance-vie sont considérés comme des annuités de début de période.

2. Contingence des paiements : annuité certaine vs. annuité conditionnelle

• Annuités certaines ou annuités garanties. Elles prévoient des paiements qui seront versés au cours d'une période fixée à l'avance. Par exemple, cette option était proposée dans les anciens contrats d’assurance retraite comme PERP.

• Annuités conditionnelles. Elles sont versées pendant la durée de vie restante du rentier. Un exemple typique est la rente viagère.

3. Variabilité des paiements : annuité constante vs. annuité variable

• Annuités constantes. Elles garantissent un rendement fixe sur l'investissement initial.

• Annuités variables. Il s'agit d'un investissement direct dans divers fonds spécialement créés pour les annuités variables.

• Rentes indexées sur actions (angl. equity-indexed annuity, EIA). Les versements de l'annuité sont liés à un indice. En règle générale, le paiement minimum est de 0 % et le paiement maximum est prédéterminé. Le montant crédité au client dépend de la performance de l'indice sous-jacent.

4. Retard de paiement : annuité non différée vs. annuité différée

• Annuité différée. Les paiements ne commencent qu'après une certaine période.
• Annuité non différée. Les paiements débutent dès la première période.

Notez que le présent calculateur d'annuités ne peut traiter que les annuités constantes non différées.

Vous trouverez ci-dessous une brève instruction sur la manière d'utiliser le calculateur d'annuités.

1. Spécifications de l'annuité

• Sujet d'intérêt :
  • Dépôt initial – valeur actuelle (VA)
  • Solde final – valeur future (VF)
  • Montant de l'annuité – dépôt ou retrait périodique
  • Durée de l'annuité
  • Taux de rendement – taux d'intérêt
• Direction du paiement – dépôt ou retrait
• Fréquence des versements de l'annuité – régularité des versements de l'annuité
• Type d'annuité – vous pouvez choisir entre une annuité de début de période (annuité à terme à échoir) ou une annuité de fin de période (annuité à terme échu)
• Fréquence de capitalisation – fréquence à laquelle les intérêts sont ajoutés au solde du capital de votre investissement ou, en d'autres termes, la fréquence à laquelle le rendement ou les intérêts acquis sont réinvestis
• Première période commence le – premier jour de l'annuité

2. Principales caractéristiques

• Dépôt initial – valeur actuelle de l'annuité, c'est-à-dire le solde au début de l'annuité
• Montant de l'annuité – montant du dépôt ou du retrait régulier
• Durée de l'annuité – intervalle pendant lequel l'annuité est versée
• Taux de rendement – taux d'intérêt par lequel une annuité croît chaque année
• Taux de croissance annuel – cette option vous permet de fixer un taux de variation spécifique (augmentation ou diminution) du montant de votre annuité
• Taux de croissance périodique – taux de croissance en pourcentage des dépôts et retraits périodiques. Notez que les taux de croissance périodique et annuel sont liés : l'autre sera calculé en fonction de la fréquence de l'annuité si vous en définissez une

Lorsque vous avez défini tous les paramètres requis, vous voyez immédiatement les résultats résumés dans un tableau. Vous pouvez également suivre l'évolution du solde de vos annuités dans un graphique dynamique et un tableau des versements des annuités.

La meilleure façon de démontrer les atouts du calculateur d'annuités est de prendre quelques exemples d'annuités.

1. Annuité avec dépôts fixes

Supposons que vous décidiez de mettre 100 euros de côté à la fin de chaque mois et de les verser dans une annuité dont le taux d'intérêt garanti est de 5 %, composé mensuellement. Quelle sera la valeur future de votre annuité après dix ans ?

• Solde initial = 0 €
• Versement de l'annuité = 100 €
• Fréquence de l'annuité = Mensuelle
• Type d'annuité = Annuité de début de période
• Durée de l'annuité = 10 ans
• Taux d'intérêt = 5 %
• Méthode de capitalisation = Mensuelle

Après avoir défini les paramètres ci-dessus, vous pouvez lire que la valeur future de l'annuité est de 15 528,23 €.

2. Annuité avec retraits fixes

Supposons que vous ayez 10 000 € d'épargne et que vous décidiez d'acheter une annuité avec un taux d'intérêt de 5 % (composé mensuellement) où vous pouvez retirer 100 € au début de chaque mois. Quel sera le solde de votre annuité après dix ans ?

• Solde initial = 10 000 €
• Versement de l'annuité = -100 €
• Fréquence de l'annuité = Mensuelle
• Type d'annuité = Annuité de début de période
• Durée de l'annuité = 10 ans
• Taux d'intérêt = 5 %
• Méthode de capitalisation = Mensuelle

Après avoir défini les paramètres ci-dessus, vous constaterez que la valeur future de l'annuité est de 877,17 €.

Avec notre calculateur d'annuités, vous pouvez également connaître la valeur future d'une annuité croissante. Dans le cas d'une annuité croissante, le montant d'une série de flux de trésorerie, ou paiements, croît à un taux proportionnel. La formule d'annuité croissante la plus simple prend la forme suivante :

VF = P * ((1 + r)ⁿ - (1 + g)ⁿ)) / (r - g)),

où :

• VF – valeur future de l'annuité croissante
• P – montant de la série de dépôts (signe positif) ou de retraits (signe négatif) effectués à intervalles égaux
• r – taux d'intérêt
• g – taux de croissance
• n – nombre de périodes

Vous devez considérer le calculateur d'annuités comme un modèle d'approximation financière. Tous les chiffres relatifs aux paiements, aux soldes et aux intérêts sont des estimations basées sur les données que vous avez fournies dans les spécifications qui, malgré tous nos efforts, ne sont pas exhaustives.

C'est pourquoi nous avons créé le calculateur à des fins didactiques uniquement. Néanmoins, si vous rencontrez un inconvénient pertinent ou une inexactitude, nous sommes toujours heureux de recevoir des commentaires et des conseils utiles.